国庆节后的第一个交易日，A股延续节前火热情绪，三大指数全线高开，沪指直接涨停开盘直接站上3600点，截止9:40，沪指涨6.65%，深成指涨9.73%，创业板指涨15.33%，科创50指数涨15.94%。
盘面上，行业板块全线飘红，新股、次新股板块领涨两市，半导体、国家大基金持股、电池等行业涨幅居前;银行、贵金属、地产等行业涨幅相对较小。
主力资金方面，资金青睐证券、半导体、保险银行等行业;资金出逃电力、乘用车、工业金属等行业。
机构观点
展望后市，国泰君安指出，乐观预期仍将继续推高股市，上证有望向上冲关2021-2022年运行区域。
中信证券：预期大逆转，行情大拐点
中信证券指出，当前正处于预期大逆转向行情大拐点的过渡阶段，以低P/B和内需修复为核心，待价格信号确认，迎来行情大拐点后，将开启以信用周期重新上行为核心特征的年度级别牛市行情，机构投资者将迎来更佳入场时机。
配置思路上，行情过渡阶段有两条主线：低P/B风格重估和内需板块估值修复，建议淡化红利和出海。待迎来行情大拐点后，机构主导的行情料将逐步回归，届时绩优成长和内需两大板块预计将持续占优。
国泰君安：股指有望继续推升
国泰君安表示，眼下偏弱的经济数据与增长预期在短期内很难实质影响股市，反而将进一步强化政策预期。本轮股市行情的推动力来自于无风险利率下降推动增量资金入市，与投资者对风险前景预期的改观提振风险偏好，乐观预期仍将继续推高股市，上证有望向上冲关2021-2022年运行区域。节奏先拉升后震荡，决断在年末。权重股正快速填平估值洼地，超额收益看好成长。当前建议将主战场放在受益于无风险利率下降与风险偏好提振的板块上。
申万宏源证券：“闪电牛”之后的客观冷静思考
申万宏源指出，外资、交易性资金、中小投资都是低仓位，短期都在定价乐观预期，水牛、政策牛、基本面牛等乐观预期都在发酵。重申A股中期看反转行情的判断。这一次可能真的是“政策底”，因为2025年下半年有业绩底的可见度明显提升。A股一向看长做短，短期在资金驱动下，反转逻辑也成为了“闪电牛”的素材。国庆假期，港股上涨进度已领先于A股，至少证明外资是乐观的，做多力量仍在发力。节后A股可能集中上涨，修复比价关系。
热门板块
1、券商板块大涨
券商股继续大涨，中信证券、东方财富、中国银河、中信建投、中金公司、光大证券等50余只券商股竞价全部涨停。
点评：消息面上，央视报道，国庆假期各券商开户数创历史新高。
2、半导体板块爆发
开盘半导体板块集体爆发，中芯国际、复旦微电、华虹公司、中微公司等30多家个股涨停。
点评：消息面上，10月以来港股半导体板块持续大涨，中芯国际本月累涨近60%，上海复旦本月累涨73%，华虹半导体本月累涨55%。
3、鸿蒙概念股活跃
鸿蒙等华为概念股集体大涨，软通动力、润和软件、安硕信息、法本信息、诚迈科技、常山北明等30余股涨停。
点评：消息面上，华为HarmonyOS NEXT将于10月8日开启公测。
本文转载自“腾讯自选股”，编辑：李佛。
